Erfahren Sie, wie Sie erfolgreich mit Anleihen handeln können.

Steigen Sie ein in eine der beliebtesten Finanzanlagen der Welt: Anleihen.
Erfahren Sie mehr darüber, wie Sie auf dem Anleihemarkt handeln können mit PU-Prime, the world’s leading CFD provider.

Was sind Anleihen?

A bond is a financial instrument that allows individuals to lend money to organizations such as governments or corporations. The institution will pay a fixed rate of interest on the investment for the life of the bond and then return the original amount at the end of the loan’s term.

Da Anleihen "übertragbare Wertpapiere" sind, können sie auf dem Sekundärmarkt gekauft und verkauft werden. Das bedeutet, dass Anleger einen Gewinn erzielen können, wenn der Wert des Vermögenswerts steigt, oder ihren Verlust verringern können, wenn die Anleihe, die sie verkaufen, an Wert verliert. Da es sich bei einer Anleihe um ein Schuldinstrument handelt, hängt ihr Kurs stark von den aktuellen Zinssätzen ab.

Möchten Sie erfahren, wie Anleihen funktionieren?

Arten von Anleihen

Im Allgemeinen werden Anleihen von Regierungen und Unternehmen ausgegeben. Bei uns können Sie mit Staatsanleihen handeln.

Staatsanleihen

Zwar ist jede Investition mit einem Risiko verbunden, doch zählen Staatsanleihen aus stabilen Volkswirtschaften zu den risikoärmsten Anlagen überhaupt - so sehr, dass sie für Investitionszwecke im Allgemeinen als risikofrei gelten. Im Vereinigten Königreich werden die von der Regierung ausgegebenen Anleihen als Gilts bezeichnet. In den Vereinigten Staaten werden sie als Treasuries bezeichnet.

Erfahren Sie mehr über Staatsanleihen

Unternehmensanleihen

Although high-quality bonds issued by reputable companies are considered a conservative investment, they still carry more risk than government bonds and therefore pay higher interest rates. The credit risk of corporate bonds is assessed by rating agencies such as Standard & Poor’s, Moody’s and Fitch Ratings.

Erfahren Sie mehr über den Handel mit Anleihen

Der Handel mit Anleihen ist eine Möglichkeit, von den Wertschwankungen von Unternehmens- oder Staatsanleihen zu profitieren. Viele betrachten ihn als wesentlichen Bestandteil eines diversifizierten Handelsportfolios, neben Aktien und Bargeld.

With us, you will trade on changes in bond prices using CFDs – a type of leveraged derivative. This means that when you trade, you will never own the actual bond. Instead, you would take either a short or long position in the bond futures market. Your profit or loss will depend on whether you correctly predicted the direction of the move, how the market will move and the size of your position.

Mit Anleihe-Futures-CFDs können Sie beim Handel mit PU Prime mit bis zu 100-facher Hebelwirkung auf Staatsanleihen spekulieren. Beachten Sie jedoch, dass die Hebelwirkung zwar die potenziellen Gewinne vergrößert, aber auch ein entsprechend höheres Risiko mit sich bringt - ein angemessenes Risikomanagement ist daher unerlässlich. 

Wählen Sie Ihre Handelsstrategie für Anleihen

Absicherung

Richtig durchgeführt, kann Hedging als eine Möglichkeit angesehen werden, Ihre Verluste zu minimieren, wenn sich der Markt gegen die von Ihnen getätigte Investition wendet. Dies wird erreicht, indem man Geschäfte strategisch so platziert, dass der Gewinn oder Verlust einer Position durch die Wertveränderungen der anderen ausgeglichen wird.

Jede Absicherungsstrategie ist defensiver Natur, d.h. sie zielt darauf ab, Verluste zu minimieren und nicht Gewinne zu maximieren. Hedging sollte jedoch mit Vorsicht genossen werden. Um eine bestehende Position auf dem Anleihemarkt abzusichern, können Sie CFDs verwenden, um Leerverkäufe auf dem Anleihe-Terminmarkt zu tätigen. Es ist wichtig zu beachten, dass Derivate wie CFDs gehebelt sind, was bedeutet, dass Sie mehr verlieren können als die Marge, die Sie zur Eröffnung einer Position hinterlegt haben - Ihre CFD-Absicherung sollte im Verhältnis zur tatsächlichen Position stehen, die Sie auf dem Anleihenmarkt haben.

Spekulationen auf Zinssatzänderungen

ufgrund des umgekehrten Verhältnisses zwischen Anleihekursen und Zinssätzen - d. h., wenn die Zinssätze steigen, fallen die Anleihekurse und umgekehrt - können Sie mit Anleihen auf die Entwicklung der Zinssätze spekulieren. Bei uns können Sie dies tun, indem Sie mit CFDs eine Position auf dem Futures-Markt für Staatsanleihen eingehen.

Wenn Sie zum Beispiel glauben, dass die Zinssätze steigen werden, können Sie eine Short-Position eingehen, indem Sie auf dem Markt verkaufen. Umgekehrt können Sie eine Long-Position eingehen, wenn Sie glauben, dass die Zinssätze fallen werden. 

Eine beliebte Strategie für den Handel mit Futures auf Staatsanleihen ist der Five Against Bond Spread (FAB), der von Zins- und Renditebewegungen profitiert. Dabei wird davon ausgegangen, dass sich die Renditekurve für Staatsanleihen aufgrund von Fehlbewertungen (z. B. im Falle einer inversen Kurve) schließlich normalisiert, was sich in den Futures-Preisen niederschlägt.

Der FAB beinhaltet eine Long-Position in einer 5-jährigen T-Note und eine Short-Position in langfristigen (15- bis 30-jährigen) Anleihen; oder eine Short-Position in einer 5-jährigen T-Note und eine Long-Position in langfristigen (15- bis 30-jährigen) Anleihen. 

Hier würden Sie zwei gegensätzliche Positionen in Anleihen mit unterschiedlichen Laufzeiten eingehen, um von einer unter- oder überbewerteten Anleihe zu profitieren. 

Da der FAB darauf abzielt, von den Renditespannen zu profitieren, handelt es sich um eine längerfristige Strategie, da sich die Zinssätze langsamer ändern als z. B. bei Aktien. 

Einstieg in den Handel mit Anleihen